Trading system in nse

Trading System. NSE är verksamt på NAT-systemet NTS, ett helt automatiserat skärmbaserat handelssystem, som antar principen om en orderdriven marknad. NSE har medvetet valt ett orderdrivet system i motsats till ett citatstyrt system. Detta har hjälpt till att minska arbetskraftsutbredningen inte bara på NSE utan även i andra börser, vilket minskar transaktionskostnaderna. Märktyp. NEAT-systemet har fyra typer av marknader. De är alla. Alla beställningar som är av regelbunden lotstorlek eller multiplar därav handlas i Normal marknad För aktier som handlas i det obligatoriska dematerialiserade läget är marknaden mycket av dessa aktier en Normal marknad består av olika boktyper där order segregeras som regelbundna partibeställningar, specialbeställningar, förhandlade handelsorder och slutförlustorder beroende på deras order attribut. Alla beställningar vars orderstorlek är mindre än den vanliga lotstorleken handlas på odd-lot-marknaden. En order kallas en udda partiell ordning om o rder storlek är mindre än vanlig parti storlek Dessa order har inga särskilda villkor attribut till dem. I en odds-mycket-marknaden bör både pris och kvantitet av både order köp och sälja exakt matcha för handeln att äga rum. För närvarande Odd Lotus Market Facility används för den begränsade fysiska marknaden enligt SEBI-direktiven. På auktionsmarknaden initieras auktioner av Exchange på uppdrag av handelsmedlemmar för avvecklingsrelaterade skäl. Det finns 3 deltagare på denna market. Initiator - den part som initierar auktionsprocessen kallas en initiativtagare - den part som går in på order på samma sida som initiativtagaren. Solicitor - den part som går in på order på motsatt sida från initiativtagaren. Order Books. NSE-handelssystemet ger fullständig flexibilitet till medlemmar i de order som kan placeras av dem Beställningar är numrerade och tidsstämplade vid kvitto och omedelbart behandlas för eventuell matchning Varje order har en distinkt Ive-ordernummer och en unik tidsstämpel om den Om en matchning inte hittas lagras beställningarna i olika böcker Ordrar lagras i prioritetsprioritering i olika böcker i följande ordning. - Best pris - Vithin Pris, i tid prioritet. Prisprioritering innebär att om två order är inmatade i systemet, får den ordning som har det bästa priset hög prioritet. Tidsprioritering innebär att om två order med samma pris är inmatade, blir den order som anges först högre prioritet. Equities-segmentet har följande typer av böcker. Regular Lot Book innehåller alla ordinarie partiordningar som inte har någon av följande attribut som bifogas dem .- Allt eller Inget AON - Minimum Fill MF - Stopp förlust SL. Special Terms Book. The Special Terms book innehåller alla beställningar som har någon av följande villkor bifogade .- Alla eller Inget AON - Minimum Fill MF. Note För närvarande är specialordningsorder, dvs AON och MF, inte tillgängliga på systemet enligt SEBI-direktiven. Stoppförlustorder lagras idenna bok tills det utlösningspris som anges i ordern är uppnått eller överträffat När utlösningspriset nås eller överträffas, släpps ordern i Regular Lot Book. Stoppförlustförhållandet är uppfyllt under följande omständigheter Sälj order - En säljorder i Stop-loss-boken utlöses när det senast förekommande priset på den normala marknaden når eller faller under orderens utlösningspris. Beställningsorder - En köporder i Stop-loss-boken utlöses när det senaste handlade priset på normalmarknaden når eller överskrider utlösningspriset för ordern. Odd lot-boken innehåller alla udda beställningsorder med mindre än marknadsförbar del i systemet Systemet försöker matcha en aktiv oddsorder mot passiva order i boken För närvarande enligt ett SEBI-direktiv , Odd Lot Market används för order som har en mängd mindre än eller lika med 500 viz den begränsade fysiska marknaden. Den här boken innehåller beställningar som anges för alla auktioner Matchprocessen f eller auktionsorder i denna bok initieras endast i slutet av advokatperioden. Order Matching Rules. The bästa köporder matchas med bästsäljningsorder. En order kan matcha delvis med en annan order vilket resulterar i flera affärer. För order matchning, är det bästa köporder är den som har det högsta priset och den bästa försäljningsordern är den som har det lägsta priset. Det här beror på att systemet visar alla köporder som är tillgängliga från en säljarens synvinkel och alla försäljningsorder från synvinkelns synvinkel köpare på marknaden Så av alla köporder som finns tillgängliga på marknaden vid vilken tidpunkt som helst, skulle en säljare självklart vilja sälja till det högsta möjliga köpeskillingen som erbjuds. Därför är den bästa köporderen den högsta beställningsordern och Den bästa försäljningsordern är ordern med det lägsta priset. Medlemmar kan proaktivt skriva in order i systemet, vilket kommer att visas i systemet tills hela kvantiteten matchas av en eller flera motbeställningar och resulterar i handel s eller är burk Medlemmarna kan alternativt vara reaktiva och sätta i ordningar som matchar befintliga order i systemet Beställningar som ligger oöverträffade i systemet är passiva order och order som matchar befintliga order kallas aktiva order. Beställningar matchas alltid vid det passiva orderpriset Detta säkerställer att de tidigare beställningarna prioriteras över de order som kommer senare. Ordervillkor. En Handelsmedlem kan ange olika typer av beställningar beroende på hans krav. Dessa villkor är i stor utsträckning indelade i tre kategorier tidsrelaterade villkor, pris - relaterade villkor och kvantitetsrelaterade villkor. DAY - En dagordning, som namnet antyder, är en order som är giltig för den dag då den anges. Om ordern inte matchas under dagen, avbryts ordern automatiskt vid slutet på handelsdagen. GTC - En bra till avbeställd GTC-order är en order som förblir i systemet tills den avbryts av handelsmedlemmen. Det kommer därför att vara kunna spåra handelsdagar om det inte matchas Det maximala antalet dagar som en GTC-order kan förbli i systemet meddelas av Exchange från tid till annan. GTD - En bra till dag Datum GTD-order tillåter handelsmedlemmen att ange Dagsdatum upp till vilken ordern ska vara kvar i systemet I slutet av denna period kommer beställningen att spolas från systemet. Varje dag som räknas dag är en kalenderdag och inklusive helgdagar. Dagen räknad ingår den dag då ordern är placerad Det maximala antalet dagar som en GTD-order kan förbli i systemet meddelas av Exchange från tid till annan. IOC - En omedelbar eller avbeställd IOC-order tillåter en handelsmedlem att köpa eller sälja en säkerhet så snart ordern släpps ut på marknaden, om inte ordern kommer att tas bort från marknaden. Delvis matchning är möjlig för ordern och den oöverträffade delen av ordern avbryts omedelbart. Prislista En order som tillåter pris att anges när orderingången i systemet. Marknadsprisorder En order att köpa eller sälja värdepapper till det bästa priset som kan erhållas vid beställningstillfället. Stoppförlust SL Pris Beställning Den som tillåter Handelsmedlem att beställa en order som endast aktiveras när marknadspriset för den relevanta säkerheten når eller överstiger ett tröskelpris Till dess kommer ordern inte in på marknaden. En försäljningsorder i Stop-loss-boken utlöses när det senaste köpta priset på normalmarknaden når eller faller under utlösningspriset av ordern En köporder i Stop Loss-boken utlöses när det senaste köpta priset på den normala marknaden når eller överstiger utlösningspriset för ordern. e g Om för stop-loss-köporder är utlösaren 93 00, gränsvärdet är 95 00 och marknadens senaste köpta pris är 90 00, då släpps denna order i systemet när marknadspriset når eller överstiger 93 00 Denna order läggs till i den vanliga lotboken med tiden för utlösning som tidsstämpel, som en begränsa eller der av 95 00. Kvantitet DQ - En order med DQ-villkor gör det möjligt för handelsmedlemmen att bara avslöja en del av orderkvantiteten på marknaden. Till exempel kommer en order på 1000 med ett angivet antal villkor på 200 att 200 är visas till marknaden i taget När det här handlas, kommer ytterligare 200 automatiskt att släppas och så vidare tills hela ordern exekveras. Börsen kan ställa in ett minimumskrav som anges i antal gånger. MF - Minimum Fill MF-order tillåter Handelsmedlemmen för att ange minsta kvantitet med vilken en order ska fyllas. Till exempel kommer en order på 1000 enheter med minsta fyllning 200 att kräva att varje handel är minst 200 enheter. Med andra ord kommer det att vara högst 5 branscher om 200 vardera eller en enskild handel med 1000 Börsen kan fastställa normer för MF från tid till annan. AON - Alla eller Inga order tillåter en handelsmedlem att införa villkoret att endast den fullständiga ordern bör matchas mot detta kan vara i form av flera branscher jag f den fullständiga beställningen matchas inte, den kommer att förbli i böckerna tills den matchas eller annulleras. Notera För närvarande är AON - och MF-order inte tillgängliga på systemet enligt SEBI-direktiv. Orderingstyp Beställningsbok Orderattribut.1 Ordinarie partiorder.2 Stopp förlustordning.3 Omedelbar eller avbokning. Basprisrörelser som gäller för skuldsäkerheten den första dagen. Baspriset på den icke offentliggjorda skuldsäkerheten på den första dagen ska vara de tidigare dagens slutkurs för skuldsäkerheten i grossistledet skuldmarknadssegmentet Baspriset på den icke-offentliggjorda skuldsäkerheten på efterföljande handelsdagar ska vara det dagliga slutkursen för skuldsäkerheten i skuldsegmentet. Prisintervall för skuldsäkerhet. De dagliga prisklasserna för icke-offentliggjorda skulder värdepapper skall hållas till -1 av grundpriset för skuldsäkerhet. För beställningar som har fallit under prisfrysning skulle medlemmarna vara skyldiga att bekräfta till börsen att det inte finns något oavsiktligt fel i orderingången och att ordern är äkta. Vid en sådan bekräftelse kan utbytet vidta lämpliga åtgärder. Trafikändringsförfrågningar. Trafikmedlemmar ska ha rätt att ändra handel med avseende på klientkoder Beställningsnivåhandel modifieringsanläggning för modifiering av klientkoder som hör samman med alla verksamheter i ordern ska finnas tillgänglig. Reklamavbeställningsbegäran. Rekvoter för eventuell handel, om möjligt, av Börsen tillåts samma handelsdag under Normal Market Hours. NSE introducerades för första gången i Indien, helt automatiserad skärmbaserad handel Det använder ett modernt, helt datoriserat handelssystem som är utformat för att erbjuda investerare över landets längd och bredd ett säkert och enkelt sätt att investera. NSE s automatiserade skärmbaserade handel, moderna, fullt datoriserade handelssystem som är utformat för att erbjuda investerare över längden och bredden av landet ett säkert och enkelt sätt att investera NSE-handelssystemet kallat National Exchange for Automated Trading NEAT är ett helt automatiserat skärmbaserat handelssystem som antar principen om en orderdriven marknad. Mer om Trading. Related Links. Watch marknaden live. Get realtidsanalyser. Mer om våra Risk Management-metoder. Du kan också vara intresserad av. högre procentsatsen av leveransbar kvantitet till traderad kvantitet desto bättre - det indikerar att de flesta köpare förväntar sig priset på aktien att gå upp.